議價與市場行為（簡體書）

諾貝爾經濟學獎得主，實驗經濟學創始人，搖滾經濟學家弗農·史密斯的經典論文集。諾貝爾經濟學獎得主，實驗經濟學創始人，搖滾經濟學家弗農·史密斯的經典論文集。諾貝爾經濟學獎得主，實驗經濟學創始人，搖滾經濟學家弗農·史密斯的經典論文集。諾貝爾經濟學獎得主，實驗經濟學創始人，搖滾經濟學家弗農·史密斯的經典論文集。諾貝爾經濟學獎得主，實驗經濟學創始人，搖滾經濟學家弗農·史密斯的經典論文集。諾貝爾經濟學獎得主，實驗經濟學創始人，搖滾經濟學家弗農·史密斯的經典論文集。諾貝爾經濟學獎得主，實驗經濟學創始人，搖滾經濟學家弗農·史密斯的經典論文集。諾貝爾經濟學獎得主，實驗經濟學創始人，搖滾經濟學家弗農·史密斯的經典

弗農·L.史密斯(Vernon L. Smith)，實驗經濟學之父，2002年諾貝爾經濟學獎獲得者。他開創了一系列實驗法，為通過實驗室實驗進行可靠的經濟學研究確定了標準。1955年獲得哈佛大學博士學位，曾任教於普度大學、馬薩諸塞大學和亞利桑那大學。自2001年起，擔任喬治·梅森大學經濟學和法律教授。

實驗經濟學在國內方興未艾，這一類著作目前市面上還不多。作為諾貝爾經濟學獎得主的重要作品，其引進出版無疑會推動國內相關領域研究的發展。

拙著《實驗經濟學論文集》（紐約：劍橋大學出版社，1991）的第一卷收集了我1990年之前發表的大部分實驗研究論文。現在出版的為該書第二卷，其中收入的文章大多發表於1990年至1998年間，另外還收集了一些恰好符合議價或市場專題的早期論文，幾乎所有文章都是我與他人合作完成的。實驗已經成為一種需要多種學科基礎結合才能完成的工作，甚至比《實驗經濟學論文集》中提到的學科還要多，且需要能力相當的學者組成團隊，各展其長，方能進行最有效的研究。本部分的某些主題是上一部分相關研究的延續，特別是關於市場體制與實驗方法方面的內容。這是因為我和我的合著者發現這類主題是可以進行長期研究的。我們於上世紀80年代中後期開始關注其它主題，例如議價、心理、互惠，並於近十年間開始發表相關論文。
實驗經濟學雖然面臨一些發展的障礙，但作為一門幾乎涉及經濟學所有領域的重要的方法論學科，我相信這門學科會一直走下去。而且我們對現存的阻礙樂觀面對，因為正是它們鼓舞、挑戰並激發了實驗方法的發展。就我而言，該方法論的價值在於它有助於我們廣泛地了解經濟社會中的人類行為。因此，我們注意到將實驗室行為與經濟社會的現場數據結合起來的重要性，也注意到將實驗室數據與經濟史、考古學、生物學以及史前人種學等數據結合起來的重要性。如果研究不與人類社會、經濟發展的廣泛知識相結合，那麼最後所得只能是一知半解。
在此，我十分樂意向我的幾位合著者致敬，並就他們為本書所做的重要貢獻致謝，他們中有幾位多年來一直在參與我的許多課題。同時，我也要感謝我的行政助理、也是我的老搭檔Patricia Kiser，她與我們一起成長，一起學習，並在研究記錄及課題經費的管理方面承擔著不斷增加的任務，對本書的出版功不可沒。
Vernon L. Smith
圖森，亞利桑那
1999年7月

主編的話
前言

第一部分經濟學與心理學
導語
第1章理性選擇：經濟學與心理學的對比
弗農·L.史密斯
第2章禀賦效應的實驗檢驗
羅伯特·弗蘭喬西普拉文·庫亞爾羅蘭·米歇利茲弗農·L.史密斯鄧剛
第3章實驗經濟學中的貨幣獎酬與決策成本
弗農·L.史密斯詹姆斯·M.沃克
第4章公平因素對公開競價市場中暫定價格與均衡價格的影響
羅伯特·弗蘭喬西普拉文·庫亞爾羅蘭·米歇利茲弗農·L.史密斯鄧剛

第二部分議價理論、行為和演化心理學
導語
第5章議價博弈中的偏好、產權及匿名
伊麗莎白·霍夫曼凱文·A.麥凱布基思·Shachat弗農·L.史密斯
第6章獨裁者博弈中的社會距離與利他行為
伊麗莎白·霍夫曼凱文·A.麥凱布弗農·L.史密斯
第7章最後通牒博弈中的預期與貨幣獎金
伊麗莎白·霍夫曼凱文·A.麥凱布弗農·L.史密斯
第8章擴展式博弈實驗中的博弈理論和互惠行為
凱文·A.麥 布斯蒂芬·J.Rassenti弗農·L.史密斯
第9章互惠的行為基礎：實驗經濟學和演化心理學
伊麗莎白•霍夫曼凱文•A.麥凱布弗農•L.史密斯

第三部分制度與市場
導語
第10章對古典環境中一些實驗市場機制的思考
弗農•L.史密斯
第11章政治經濟學中交易制度的實驗研究方法
弗農•L.史密斯
第12章個體理性、市場理性與價值評估
彼得·克內茲弗農•L.史密斯阿林頓·W.威廉姆斯
第13章存在沉沒(進入)成本時的市場可競爭性研究
唐庫西R.馬克·艾薩克瑪格麗特·盧克弗農•L.史密斯
第14章競爭價格邊界理論：收斂成本，期望成本，交易成本
弗農•L.史密斯阿林頓·W.威廉姆斯
第15章實驗市場中的場外交易、市場崩潰以及買賣價差
約瑟夫·坎貝爾肖恩·拉馬斯特弗農•L.史密斯馬克·范伯寧
第16章實驗市場中的伯特蘭-埃奇沃思競爭
傑米·布朗·克魯澤斯蒂芬·Rassenti斯坦利·S.雷諾茲 農•L.史密斯
第17章瓦爾拉斯均衡機制的實驗檢驗
科琳娜·布朗夫曼凱文·A.麥凱布戴維·P.波特斯蒂芬·Rassenti弗農•L.史密斯

第四部分實驗室中的股票市場和泡沫
導語
第18章實驗室中的股市泡沫
戴維•P.波特弗農•L.史密斯

參考文獻

經濟理論家和認知（決策行為）心理學家對人類決策行為持有幾點重要共識：（1）社會經濟情景中的理性，直接源自個體決策者的理性——若單獨個體皆行事荒唐，則事實上市場和其他群體互動決策體係就會是非理性的；（2）個體的理性是自覺的認知過程——如果人們幹得好做得對，那是因為他們三思而後行；（3 ）人類大腦的構造，就像一台通用的目標問題求解器，它支配人的推理、學習、記憶以及決策等能力，但並“不具有處理某些特定問題的特殊功能”（Gigerenzer,1996, p .329）。因此，在所有的不確定決策情形中，經濟學家的模型是期望效用最大化。Kahneman和Vesey (1979)的模型是加權價值函數最大化，該函數修正了客觀概率（判斷）和期望效用理論中的效用，對不確定情形的決策行為做出了描述性解釋。
實驗經濟學家更明確地將研究重心放在市場行為和其他相互作用的規則性制度機制之上，這些制度機制下個體決策行為彼此牽連。這一視角使實驗經濟學和認知心理學在方法論上產生了差異，導致了二者在研究對象和研究程序上的分歧。
第一部分各章仔細討論了上述議題的部分內容。其中一個問題是：一旦考慮到市場中的行為、實實在在的貨幣報酬以及製度背景，認知心理學家的研究結論還能否站得住腳？當然，制度背景可能與心理學中的“框架”效應研究有所重疊。另一個問題是，理論與現實觀察之差異，是否可以通過適當地修改現有理論以一種可檢驗的方式予以消減？第一部分涉及檢驗此舉是否可行的例子，而第二部分則涉及雙人議價的實驗結果，並提出有必要係統地重新定位、特別是解讀相關理論，[4]儘管我認為理論再定位的概念基礎已經存在於博弈論之中。正是在這個背景下，第二部分引入了進化心理學視角。我和我的合作者都深信，這一研究視角將前景斐然，相對於完全基於非合作博弈理論的苦心孤詣，這是催生替代性假說良方，非常值得實驗經濟學家們密切關注。
第一章就經濟和認知的相關主題提供了一個概述。在我看來，這其實是經濟學和認知心理學圍繞決策行為進行的一些爭論，特別是來自實驗經濟學視角的爭論。實驗市場研究比較重要的發現之一是，即便被試(subjects)對其行為的無意識後果無甚認識和了解，競爭性均衡的效率和收斂也依然會出現。這個現像從未被主流經濟學論及（當然，Hayek和奧地利學派是存在已久的例外），也不被主流的行為認知心理學認可，倒是進化心理學課程對此毫不隱諱（見第二部分第9章）。

禀賦效應

前景理論中一條重要的行為原理指出，依照給定現狀（status quo）衡量，損失的邊際效用會超過獲益的邊際效用。Thaler提出，上述基本原理意味著，較之放棄賺錢，人們對白白賠錢有更高的認知權重，這就是他所謂的禀賦效應。這個原理也意味著，在個人現有的資產狀態下，個人的需求表是不連續的，這正好能解釋一個著名的傾向：在調查中，人們對某一商品願意接受的最低售價往往遠高於他們願意支付的最高買價。結果，就出現交易不足。倘若對2N個人中一半的人員隨即賦予某物品（比如一隻馬克杯），另一半人員賦予數量相當的金錢，那麼N個賣家和N個買家構成的交易市場有N/2的杯子被交易。在第2章，利用眾所周知的可以產生高度有效和競爭結果的市場機制，我們找到了支持交易不足的證據。
上述檢驗中的研究難題之一是，[5]實驗結果表明的供給表和需求表僅輕微傾斜，因此供求的一點點誤差都會使交易量產生成倍的變化。

決策成本模型、理性理論預測以及模型擴展

第三章提出的觀點是：決策的認知成本十分高昂，個體會無意識地權衡這種成本和決策成果之價值，決策結果乃是這種權衡的產物。言下之意，這就是大腦的運行方式：大腦在迴路正常的狀態下，會根據決策質量是否具有較高或較低的價值，更加積極或更不積極地去達成決策。因此，“理性”模型之所以失靈，部分地在於它未能考慮所有的成本（或價值，因為決策過程可以帶來刺激和享受等等）。當結果無甚價值，無須在決策難題上徒耗精力，這豈能是非理性？
上述從結果出發的模型預測，在實驗中若結果存在差異，增加金錢利益或者降低決策難度都有助於降低結果的變異性，並使之向報酬最大化所預測的均衡逼近。當均衡剛好在決策約束集的邊緣時，這種情況會更容易發生。大量的實驗觀測使得這些預測是蠻有說服力的，雖然數據干擾也總是在所難免。上述模型還預測，如果被試的經驗（學習）可以降低認知努力，那麼結果也會向報酬最大化均衡靠近。第3章報告了與此相關的實驗證據。
不過，相反的情況也的確存在，因為無論多麼準確可信的理論也無法保證萬無一失。例如，在某個版本的最後通牒博弈中（見第7章），當利益從10美元增加到100美元時，提議金額會下降（但在無論在經濟意義上還是統計意義上都不顯著），但拒絕率卻顯著的上升了。
這表明，決策成本模型可能需要明確地將策略性考量納入，以便可以解釋反常情況。事實上，第3章的局限在於，它把策略上相互影響的被試當作置身於與老天爺（Nature）對抗的博弈中，這是一個更適合於n人市場而不太適合於二人議價博弈的假設。[6]這一局限已由Smith和Szidarovszky (1999)予以彌補，他們證明了第3章的結論如何可以擴展到多個行為主體之間的均衡議價。

市場公平

公平——在人際效用考量或公平分配標準感知的意義上——已由Kahneman等(1986, 1987)闡述過。他們利用問卷調查數據證實，公平會在短期內會影響人們對零售市場上漲價之可接受性程度的看法。他們並未主張在長期內公平對市場行為必定產生影響，但公平卻可以解釋市場對外部條件的反應何以遲鈍。這是第1章簡要討論過的問題，但第4章通過明確的市場實驗對此給予了嚴格的檢驗。研究此問題的具體實驗框架，改編自Kachelmier及其同事(Kachelmier and Shehata, 1991; Kachelmier等, 1991a,b)。第4章的大致內容是，對公平的考量的確限制了短期內的價格上漲，這與不考慮公平的控制組實驗結果不同。但是隨著時間推移，價格仍然會逐漸逼近公開報價零售市場下標準的競爭均衡模型所預測的均衡。這意味著，“公平”行為主體短期期望方面的特性，而不是行為主體效用函數方面的特性：買方認為並希望價格上漲應源於外部市場條件，而不是為了給賣方製造更高的（額外的）的利潤，而賣方也會暫時接受這一規範。這就形成了一個暫時的不漲價的期望均衡。但該價格下存在超額需求，在隨後的市場交易期間，賣家為了超額需求展開競爭，導致價格逐漸升至競爭均衡。受外部參數變化影響的市場為何不會一下子跳到新的靜態均衡？經濟理論對此未能給予原理上的說明。而心理學利用一條可檢驗的解釋性假說（當然，也許還有別的假說），填補了這一缺口。因此，在靜態均衡中，行為可能習慣成自然。要想改變這個均衡，人們就需要投入更多的認知資源來重新審視昔日的行為反應並加以調整，而這是一個勞心耗神的過程。