宏微觀視角下的互聯網金融模式創新與監管

互聯網金融的本質是金融，安全是底線；互聯網金融的特色和生命力在於互聯網。傳統金融機構的優勢在於政策保護和資產管理，重風險而輕體驗；而互聯網金融企業缺乏金融政策支持，重體驗而相對風險容忍度高。互聯網金融企業聚焦的是傳統金融機構目前不能有效服務好的長尾用戶。兩者面對的用戶群有明顯差異，直接競爭尚不激烈。讓金融和互聯網完美結合起來，是互聯網金融機構和傳統金融機構未來的良性發展之路。正如非銀行支付機構(第三方支付) 和銀行在競合中一起大大提升了中國零售支付的創新能力和服務水平，實現了對國際先進水平的彎道超車；在現有框架下，傳統金融機構和互聯網機構之間開放融合，發揮各自的比較優勢，相互競合，一定能引領中國的金融行業不斷創新發展，走向更加開放、高效和普惠的發展之路。
本書從傳統金融機構的互聯網化、互聯網機構業務金融化兩個視角出發，對現有的互聯網金融業務與模式進行了詳細的分析與研究，最後針對風險進行了分析並提出了監管對策。全書涵蓋了互聯網金融的各個方面，形成了一個完整的體系。

互聯網金融的本質是金融，安全是底線；互聯網金融的特色和生命力在於互聯網。傳統金融機構的優勢在於政策保護和資產管理，重風險而輕體驗；而互聯網金融企業缺乏金融政策支持，重體驗而相對風險容忍度高。互聯網金融企業聚焦的是傳統金融機構目前不能有效服務好的長尾用戶。兩者面對的用戶群有明顯差異，直接競爭尚不激烈。讓金融和互聯網完美結合起來，是互聯網金融機構和傳統金融機構未來的良性發展之路。正如非銀行支付機構(第三方支付) 和銀行在競合中一起大大提升了中國零售支付的創新能力和服務水平，實現了對國際先進水平的彎道超車；在現有框架下，傳統金融機構和互聯網機構之間開放融合，發揮各自的比較優勢，相互競合，一定能引領中國的金融行業不斷創新發展，走向更加開放、高效和普惠的發展之路。
本書從傳統金融機構的互聯網化、互聯網機構業務金融化兩個視角出發，對現有的互聯網金融業務與模式進行了詳細的分析與研究，最後針對風險進行了分析並提出了監管對策。全書共分為１１ 章。第一章　互聯網金融概述；第二章　傳統金融業務互聯網化；第三章　互聯網業務金融化；第四章　基於互聯網的銀行業務；第五章　基於互聯網的支付；第六章　基於互聯網的支付卡；第七章　基於互聯網的Ｐ２Ｐ 網路借貸；第八章　基於互聯網的眾籌；第九章　基於互聯網的基金與保險；第十章　互聯網信託與互聯網理財；第十一章　互聯網金融監管。上述內容涵蓋了互聯網金融的各個方面，形成了一個完整的體系。
在本書的撰寫過程中，得到了教育部電子商務類專業教學指導委員會、互聯網金融千人會ＩＦＣ１０００ 等相關機構專家的指導，也得到中國互聯網金融協會與清算協會領導、專家的支持，並受到全國高校電子商務與電子政務聯合實驗室的熱情關懷；西南財經大學出版社對本書的出版也給予了大力幫助。在此表示衷心的感謝!特別感謝成都摩寶網路科技公司(Ｍｏ 寶支付) 長期以來提供的大力支持與幫助!
在本書撰寫過程中，參考了許多中外有關研究者的文獻和著作，在此一併致謝。本書編寫時，作者閱覽、借鑑了大量國內外的出版物與網上資料，或許由於篇幅所限而未給予一一註明，或在參考文獻中沒有完全列出，在此謹向諸多學者、同仁表示由衷的敬意與感謝。作者非常感謝所有關心、支持和幫助過作者的朋友們和同事們。特別感謝多年來給予作者無私關愛的妻子、兒子與兒媳以及至親好友們，孫女兒淼淼的誕生，給作者帶來了新的動力。
互聯網金融是一個不斷創新的領域，許多模式尚在發展和探討之中，觀點的不同、體系的差異在所難免。由於作者水平和新興創新業務的特殊性，內容新、範圍廣，書中難免有不盡如人意和錯誤的地方，真誠地希望能得到專家和讀者的指正，以利於今後修改和訂正，便於進一步完善。
作者

１　互聯網金融概述
　１􀆰 １　互聯網金融的基本概念/ / ２
　１􀆰 ２　金融業務互聯網化/ / ８
　１􀆰 ３　互聯網業務金融化/ / １３
２　傳統金融機構互聯網化
　２􀆰 １　網上銀行/ / ２２
　２􀆰 ２　網上商城/ / ２８
　２􀆰 ３　直銷銀行/ / ３０
　２􀆰 ４　非銀行金融機構互聯網化/ / ３６
　２􀆰 ５　未來發展/ / ４５
３　互聯網業務金融化
　３􀆰 １　門戶網站/ / ５０
　３􀆰 ２　電子商務/ / ５５
　３􀆰 ３　互聯網金融/ / ６３
　３􀆰 ４　未來發展/ / ６８
４　基於互聯網的銀行業務
　４􀆰 １　互聯網銀行/ / ７６
　４􀆰 ２　個人徵信/ / ８４
　４􀆰 ３　消費金融/ / ９６
　４􀆰 ４　基於互聯網的銀行業務對商業銀行的影響/ / １０４
５　基於互聯網的支付
　５􀆰 １　網路支付/ / １１０
　５􀆰 ２　銀行卡收單/ / １２５
　５􀆰 ３　支付清算/ / １３８
６　基於互聯網的支付卡
　６􀆰 １　概論/ / １４８
　６􀆰 ２　分類/ / １５１
　６􀆰 ３　網路貨幣/ / １５９
７　基於互聯網的Ｐ２Ｐ 網路借貸
　７􀆰 １　國外典型網路借貸/ / １６４
　７􀆰 ２　國內網路借貸模式/ / １６７
　７􀆰 ３　Ｐ２Ｐ 網路借貸的發展趨勢/ / １８０
　７􀆰 ４　Ｐ２Ｐ 融資與銀行微貸對比/ / １８２
８　基於互聯網的眾籌
　８􀆰 １　國外的眾籌模式/ / １８６
　８􀆰 ２　國內的眾籌模式/ / １８８
　８􀆰 ３　股權眾籌/ / １９９
９　基於互聯網的基金與保險
　９􀆰 １　互聯網基金/ / ２２０
　９􀆰 ２　互聯網保險/ / ２３２
１０　互聯網信託與互聯網理財
　１０􀆰 １　互聯網信託/ / ２４８
　１０􀆰 ２　互聯網理財/ / ２６１
１１　互聯網金融監管
　１１􀆰 １　互聯網金融監管的必要性/ / ２７４
　１１􀆰 ２　第三方支付的監管/ / ２７５
　１１􀆰 ３　眾籌的監管/ / ２８０
　１１􀆰 ４　Ｐ２Ｐ 的監管/ / ２８７
　１１􀆰 ５　監管模型和監管策略/ / ２９４
　１１􀆰 ６　中國互聯網金融監管的未來趨勢/ / ３０４
參考文獻