證券投資基金經典真題（簡體書）

《宏章出版?證券業從業資格考試輔導教材:證券投資基金(經典真題、專項突破、名師預測)》編寫者既有多年從事證券業從業資格考試研究和命題的專家，也有相關行業的權威人士，對大綱要求和考試的命題趨勢了如指掌。同時，試題的選擇、講解都經過深入研究與討論，力求為考生帶來最大的參考價值。

第1章證券投資基金概述
第一節證券投資基金的概念與特點
考點1 掌握證券投資基金的概念與特點 1
考點2 熟悉證券投資基金與股票、債券、銀行儲蓄存款的區別 3
第二節證券投資基金的運作與參與主體
考點 了解證券投資基金市場的運作與參與主體 5
第三節證券投資基金的法律形式
考點 掌握契約型基金與公司型基金的概念與區別 8
第四節證券投資基金的運作方式
考點 掌握封閉式基金與開放式基金的概念與區別 10
第五節證券投資基金的起源與發展
考點 了解證券投資基金的起源與發展 12
第六節我國基金業的發展概況
考點 了解我國證券投資基金業的發展概況 14
第七節基金業在金融體系中的地位與作用
考點 了解基金業在金融體系中的地位與作用 17
第2章證券投資基金的類型
第一節證券投資基金分類概述
考點1 了解證券投資基金分類的意義 23
考點2 掌握各類基金的基本特征及其區別 24
第二節股票基金
考點1 了解股票基金在投資組合中的作用 28
考點2 掌握股票基金與股票的區別 29
考點3 熟悉股票基金的分類 29
考點4 7解股票基金的投資風險 31
考點5 掌握股票基金的分析方法 31
第三節債券基金
考點1 了解債券基金在投資組合中的作用 34
考點2 掌握債券基金與債券的區別 34
考點3 熟悉債券基金的類型 34
考點4 7解債券基金的投資風險 35
考點5 掌握債券基金的分析方法 36
第四節貨幣市場基金
考點1 了解貨幣市場基金在投資組合中的作用 37
考點2 了解貨幣市場工具與貨幣市場基金的投資對象 37
考點3 了解貨幣市場基金的投資風險 38
考點4 掌握貨幣市場基金的分析方法 38
第五節混合基金
考點1 了解混合基金在投資組合中的作用 40
考點2 了解混合基金的類型 41
考點3 了解混合基金的投資風險 41
第六節保本基金
考點1 7解保本基金的特點 42
考點2 掌握保本基金的保本策略 42
考點3 了解保本基金的類型 44
考點4 了解保本基金的投資風險 44
考點5 掌握保本基金的分析方法 44
第七節交易型開放式指數基金
考點1 掌握ETF的特點、套利原理 45
考點2 了解ETF的類型 46
考點3 了解ETF的投資風險及其分析方法 46
第八節 QDII基金
考點1 了解QDII基金在投資組合中的作用 47
考點2 了解QDII的投資對象 '48
考點3 了解QDII基金的投資風險 48
第九節分級基金
考點1 掌握分級基金的特點 49
考點2 7解分級基金類型 50
考點3 了解分級基金的風險 51
第十節基金評價與投資選擇
考點1 了解基金評價的概念與目的 51
考點2 了解基金評價的三個角度 51
考點3 了解基金評級方法 52
考點4 掌握基金評級的運用 52
考點5 掌握基金評級的局限性 53
考點6 掌握基金評價業務原則 53
考點7 掌握基金評價禁止性規定 54
第3章 基金的募集、交墨與登記
第一節基金的募集與認購
考點1 7解基金的募集程序 60
考點2 熟悉基金合同生效的條件 61
考點3 掌握開放式基金的認購步驟、認購方式、收費模式 62
考點4 掌握開放式基金認購份額的計算 63
考點5 掌握封閉武基金的認購 64
考點6 ETF與LOF份額的認購、QDII基金份額的認購 64
第二節基金的交易、申購和贖回
考點1 了解封閉式基金上市交易條件、交易規則 65
考點2 熟悉封閉式基金的交易費用 66
考點3 掌握封閉式基金折（溢）價率的計算 66
考點4掌握開放式基金申購、贖回的概念及開方式基金申購與認購的區別
考點5 掌握開放式基金申購、贖回的原則 67
考點6 熟悉開放式基金申購、贖回的費用 67
考點7 掌握開放式基金申購份額、贖回金額的計算方法 68
考點8 了解開放式基金申購、贖回的登記與款項的支付 68
考點9 了解巨額贖回的認定與處理方式 69
考點10 掌握開放式基金份額的轉換、非交易過戶、轉托管與凍結的概念
考點11 熟悉ETF份額的變更登記、ETF份額的認購方式、份額折算的方法
考點12 掌握ETF份額的交易規則 72
考點13 掌握ETF份額的申購和贖回的原則 73
考點14 熟悉ETF份額申購、贖回清單與內容 73
考點15 了解LOF份額上市的交易條件 75
考點16 掌握LOF份額的交易規則 75
考點17 了解LOF份額場外申購贖回與場內申購贖回的概念 75
考點18 掌握LOF份額轉托管的概念 75
考點19 掌握QDII基金申購贖回與一般開放式基金申購贖回的區別 75
考點20 了解分級基金上市交易的特點 76
考點21 了解分級基金的申購、贖回的特點 76
考點22 了解分級基金份額轉托管的概念 77
第三節基金份額的登記
考點1 掌握開放式基金份額的登記的概念 77
考點2 了解開放式基金登記機構及其職責 77
考點3 熟悉基金登記的流程 77
考點4 了解基金份額申購（認購）、贖回資金清算流程 78
第4章基金管理人
第一節基金管理人概述
考點1 熟悉基金管理公司的市場準入規定 83
考點2 熟悉基金管理人的職責和作用 84
考點3 了解基金管理公司的主要業務 85
考點4 了解基金管理公司的業務特點 86
第二節基金管理公司機構設置
考點 熟悉基金管理公司的組織架構與部門職責 87
第三節基金投資運作管理
考點1 了解基金管理公司的投資決策機構 90
考點2 熟悉投資決策委員會的主要職責 91
考點3 了解一般的投資決策程序 91
考點4 了解基金管理公司的投資研究、投資交易與投資風險控制工作 92
第四節特定客戶資產管理業務
考點1 了解開展特定客戶資產管理業務的準入條件 94
考點2 掌握特定客戶資產管理產品的設立條件 94
考點3 熟悉特定客戶資產管理業務規范要求 94
第五節基金管理公司治理結構與內部控制
考點1 了解基金管理公司治理結構的總體要求 95
考點2掌握基金管理公司治理結構的基本原則 96
……
第5章基金托管人
第6章基金的市場營銷
第7章基金的估值、費用與會計核算
第8章基金利潤分配與稅收
第9章基金的信息披露
第10章基金監管
第11畫章證券組合管理理論
第12章資產配置管理
第13章股票投資組合管理
第14章 債券投資組合管理
第16章 基金績效衡量與評價

二、基金分類的困難性
科學合理的基金分類至關重要，但在實際工作中對基金進行統一的分類并非易事。為統一基金分類標準，一些國家常常由監管部門或行業協會出面制定基金分類的統一標準。如美國投資公司協會依據基金投資目標和投資策略的不同，將美國的基金分為33類。
隨著我國基金品種的日益豐富，在原先簡單的封閉式基金與開放式基金劃分的基礎上，2004年7月1日開始施行的《證券投資基金運作管理辦法》，首次將我國的基金類別分為股票基金、債券基金、貨幣市場基金、混合基金等基本類型。
考點2 掌握各類基金的基本特征及其區別
一、按運作方式分類
根據運作方式的不同，可以將基金分為封閉式基金、開放式基金。
封閉式基金是指基金份額在基金合同期限內固定不變，基金份額可以在依法設立的證券交易所交易，但基金份額持有人不得申請贖回的一種基金運作方式。
開放式基金是指基金份額不固定，基金份額可以在基金合同約定的時間和場所進行申購或者贖回的一種基金運作方式。
二、按法律形式分類
根據法律形式的不同，可以將基金分為契約型基金、公司型基金等。
目前我國的基金全部是契約型基金，而美國的絕大多數基金則是公司型基金。組織形式的不同賦予了基金不同的法律地位，基金投資者所受到的法律保護也因此有所不同。
三、按投資對象分類
依據投資對象的不同，可以將基金分為股票基金、債券基金、貨幣市場基金、混合基金等。
股票基金是指以股票為主要投資對象的基金。股票基金在各類基金中歷史最為悠久，也是各國（地區）廣泛采用的一種基金類型。根據中國證監會對基金類別的分類標準，基金資產60％以上投資于股票的為股票基金。
債券基金主要以債券為投資對象。根據中國證監會對基金類別的分類標準，基金資產80％以上投資于債券的為債券基金。
貨幣市場基金以貨幣市場工具為投資對象。根據中國證監會對基金類別的分類標準，僅投資于貨幣市場工具的為貨幣市場基金。
混合基金同時以股票、債券等為投資對象。根據中國證監會對基金類別的分類標準，投資于股票、債券和貨幣市場工具，但股票投資和債券投資的比例不符合股票基金、債券基金規定的為混合基金。
四、按投資目標分類
根據投資目標的不同，可以將基金分為增長型基金、收入型基金和平衡型基金。
增長型基金是指以追求資本增值為基本目標，較少考慮當期收入的基金，主要以具有良好增長潛力的股票為投資對象。
收入型基金是指以追求穩定的經常性收入為基本目標的基金，主要以大盤藍籌股、公司債、政府債券等穩定收益證券為投資對象。
平衡型基金則是既注重資本增值又注重當期收入的一類基金。
一般而言，增長型基金的風險大、收益高；收入型基金的風險小、收益較低；平衡型基金的風險、收益則介于增長型基金與收入型基金之間。
五、按投資理念分類
依據投資理念的不同，可以將基金分為主動型基金與被動（指數）型基金。
主動型基金是一類力圖取得超越基準組合表現的基金。被動型基金一般選取特定的指數作為跟蹤的對象，因此通常又被稱為指數型基金。
六、按募集方式分類
根據募集方式的不同，可以將基金分為公募基金和私募基金。
公募基金是指可以面向社會公眾公開發售的一類基金。私募基金則是只能采取非公開方式，面向特定投資者募集發售的基金。